Ведущие финансовые эксперты Челнов рассказали об опасностях нового кризиса и во что лучше вкладывать деньги

28.08.2019 в 15:53

За деловым завтраком ведущие финансовые эксперты Челнов ответили на самые актуальные для челнинцев вопросы: «Как влияют на нас санкции? Почему медленно снижаются ставки по ипотеке? Когда грянет очередной кризис и другие».

Дискуссия между директором филиала АО «Открытие брокер» в Набережных Челнах Вадимом Ложкиным, представителем АО «Финам» в Набережных Челнах Виктором Разинковым и менеджером по работе с персональными клиентами АО «БКС Банк» Рустэмом Султановым была достаточно жаркой: мнения экспертов разошлись по некоторым ключевым вопросам.

1. Почему ЦБ снизил ключевую ставку, а банки не торопятся снижать ставки по ипотеке?

 Вадим Ложкин: Центробанк России снижает и может продолжить снижение ставки по ипотеке на фоне замедления инфляции. Сейчас ставка составляет 7,25%. Если до конца года ставка будет снижена еще на 50 базисных пункта, то многие заемщики в ипотечной сфере смогут рефинансировать свои кредиты, что облегчит их общее финансовое состояние. Кроме того, это будет стимулировать спрос на жилье. Если челнинцы хотят взять ипотеку, я бы рекомендовал это делать в конце 2019 — начале 2020 года, когда ставки будут еще ниже. Сегодня они еще достаточно высокие, так как банки пока пользуются непросвещенностью населения в этом вопросе, и выставляют более высокие ставки. Но это долго не продолжится: ипотека будет все доступнее.

Виктор Разинков: Я вижу эту ситуацию немножко в другом свете. Сейчас возросли риски не только на рынке ипотечного, но и потребительского кредитования. Процент невозвращаемых кредитов с каждым годом растет. И потом банки «жадничают»: себе в убыток никто работать не будет. Мы прогнозируем снижение процентных ставок при условии, что не грянет кризис на фоне санкций. Тут уже что-то предвидеть очень сложно.

Рустэм Султанов: В прошлом году ипотека у двух основных банков в среднем составляла 10,9 % годовых. Сегодня статистика показывает, что она упала до 9%. Для сравнения можно взять 2013 докризисный год, когда ставка по ипотеке была 12%. Конечно, уменьшение ставок вслед за ЦБ не может быть одномоментным. Снижение будет постепенным.

 2. Сегодня главный тренд всех прогнозов — снижение ключевых показателей российской экономики. Когда грянет очередной кризис?

Вадим Ложкин:  Не все в нашей стране так плохо, как говорят. В 2019 году мы ожидаем рост ВВП по базовому сценарию на 0,9%, а в 2020 году ускорение до 1,7%. Уже во втором  квартале мы наблюдали более высокие темпы повышения ВВП (+0,9% против +0,5% в 1 кв.), что может привести к улучшению прогноза на весь финансовый год. У нас пока нет убежденности в том, что мы столкнемся с каким-либо значимым кризисом в ближайшем обозримом будущем. Хочу отметить, что даже торговая война США и Китая открывает дополнительные возможности для отечественных экспортеров, хотя общее состояние экспортных рынков для России немного ухудшилось. Вообще, наша экономика неплохо держится. Мы живем в мире диджитализации, многие процессы уже заменены автоматами, пример тому и банковская сфера. Технологии развиваются, соответственно, мы движемся вперед.

Виктор Разинков: Я не настолько оптимистичен, как Вадим. Считаю, что опасность возникновения нового кризиса сегодня высока как никогда. Причин достаточно много. Некоторые из них чисто эмпирические, например, цикличность кризисов, мы как раз подходим к дате нового кризиса. Но самое главное — прирост ВВП на 0,9% для нашей страны — это вообще ни о чем. Мы, по большому счету, стали сырьевым придатком Китая. Снижается промышленное производство. Еще одна причина — санкции, они по нам сильно бьют. Мы отстаем в мировых технологиях от Америки, Европы и Китая. Самое интересное, что пенсионная реформа, которую приняли в этом году, совсем не связана с нехваткой денег в бюджете страны — их у нас достаточно. Дело в другом: за последние 30 лет Россия не досчиталась 30 миллионов человек в плане прироста населения. За счет демографического провала у нас становится все меньше профессионалов в промышленном производстве. Пенсионная реформа призвана задержать специалистов на рабочих местах.  Эти и другие факторы не дают  сделать позитивные прогнозы.

3. Россия в первом квартале 2019 года стала крупнейшим в мире покупателем золота. Зачем мы его запасаем?

 Рустэм Султанов: Если взять статистику золотовалютных резервов, в России пик приходился на 1941 год, когда у власти был Сталин. А падение пришлось на 1991 год, когда от власти ушел Горбачев, СССР распался, мы имели запас золота всего 290 тонн. Сейчас запас растет: в первом квартале 2019 Россия закупила много золота. На текущий момент у нас 2 112 тонн, и Владимир Владимирович Путин запас постоянно пополняет для того, чтобы уйти от доллара. Это наша подушка безопасности от санкций.

Вадим Ложкин:  Экономическая политика, как в Европе, так и США, может стать причиной девальвации валют развитых стран. В этих условиях золото играет роль стабилизатора международных резервов. Собственно говоря, события этого лета подтверждают правильность такой стратегии. В условиях внешнего давления золото обеспечивает валютную независимость России. В итоге, мы получаем относительно стабильный рубль, который позволяет уверенней планировать экономическое развитие страны. Еще хочу отметить, что подобной стратегии придерживаются многие ведущие развивающиеся страны. Золотые резервы увеличивают в Индии и Китае.

 4. Челнинцы все чаще задают вопрос: «Почему мы пускаем в наш город китайских производителей, даем им преференции (имея в виду Haier)? Не задушим мы так местные предприятия?»

Виктор Разинков: У этой тенденции есть, на мой взгляд, и плюсы, и минусы. Среди положительного — создаются новые рабочие места. И техника, выпускаемая Haier, будет более доступной по цене, чем ее европейские аналоги. Кроме того, присутствие китайской компании в Челнах создает здоровую конкуренцию в плане заработной платы и предложения лучших условий труда. Среди минусов я бы назвал тот факт, что Китай постепенно захватывает не только рынок России, но и наши земли, и не всегда честным путем. Предварительные итоги расследования показали, что к пожарам в Сибири причастны граждане Китая.

Вадим Ложкин:  Я бы не сказал, что Китай получает какие-то особые преференции. Его не допускают до участия во многих масштабных проектах. Например, это касается грузовиков. Мы не можем в Челнах позволить, чтобы кто-то конкурировал с «КАМАЗом»: для китайских производителей действуют заградительные барьеры. Наше правительство грамотно балансирует в этом вопросе, исходя из собственных экономических интересов.

5. Дайте, пожалуйста, полезные рекомендации челнинцам: во что лучше вкладывать денежные средства.

Вадим Ложкин:  Самым востребованным из инструментов вложения денег я бы назвал индивидуальные инвестиционные счета (ИИС). Во-первых, можно рассчитывать на возврат уплаченного НДФЛ в рамках инвестиций в размере 400 тысяч рублей в год. Есть списки облигаций с высокой надежностью, доход по которым освобожден от этого налога. Соответственно, данный способ инвестирования может принести доходность на уровне 13% годовых в течение трех лет. В Татарстане на первое июня  было открыто 23 534 счетов ИИС (0,6% населения). Да, это не самый большой показатель проникновения, но он стабильно растет. Например, в Москве он составляет  0,89%, в соседнем Пермском крае — 0,83. Мы по своим клиентам видим, что люди становятся более грамотными финансово, учатся инвестировать денежные средства.

Виктор Разинков: Открыть ИИС можно от суммы в 1 000 рублей, срок его жизни составляет минимум три года — это привлечение длинных денег в экономику. При этом счет можно иметь только у одного брокера. Получить вычет НДФЛ  —  один раз в год с максимальной суммы в 400 000 рублей. Здесь хочу отметить: когда идет возмещение, оно касается только работающих и получающих белую зарплату людей. Для возмещения 400 000 заработная плата должна составлять не менее 32 -33 000 рублей. Если она меньше, то эти деньги человек инвестирует впустую, так как возмещение производится от того подоходного налога, который заплатил работодатель государству. Хотелось бы подчеркнуть, что сегодня самая удобная форма вложения денег — покупка облигаций федерального займа.

 Рустэм Султанов:  Покупка облигаций федерального займа выгодна и по процентам:  доходность составляет от 6,5% до 7,7% плюс 13% НДФЛ — это гарантированные 20% дохода в год. Ни один банковский депозит такую ставку не даст. Вообще, что какое ИИС? Государство их создало для того, чтобы простые граждане не надеялись на будущую пенсию, сами откладывали денежные средства и могли их преумножить. Я за то, чтобы люди делали долгосрочные инвестиции. Например, человек со временем хочет отойти от дел и получать пассивный доход. Его удовлетворит сумма в 50 000 рублей в месяц — в год это 600 000 рублей. Если эту сумму разместить в среднем под 7% годовых, она составит 8 млн рублей. Как к ней прийти? Есть два варианта: 1. Откладывать «под подушку» в месяц по 20 000 рублей — тогда на то, чтобы накопить, понадобится 35 лет. 2. Если разместить даже под банковский процент, срок сократится до 18 лет. Выгода очевидна.

6. Стоит ли сегодня вкладываться в недвижимость?

 Виктор Разинков: Тут трудно дать рекомендации. Если экономика пойдет вверх — стоит, если наступит кризис — не стоит. Есть очень хорошая пословица: «Не кладите все яйца в одну корзину».  Я за распределение инвестиций по портфелям. Например, можно купить недвижимость, облигации, вложиться в ценные бумаги и валюту.

Рустэм Султанов:  Нужно понимать: откуда людям взять деньги на покупку недвижимости? Да, последние годы стимулировали продажи социальная ипотека с процентной ставкой 6% и материнский капитал, но при этом в городе большая насыщенность жилья, опережающая спрос. Я рекомендую тем, у кого есть деньги, делать разбивку в виде диверсификации: можно купить жилую и коммерческую недвижимость для сдачи в аренду, а остальную часть вложить в валюту: 40% в доллары, 10% — в евро, остальную часть оставить в рублях, так как мы живем в рублевой экономической зоне.

Спасибо партнерам

Редакция газеты «Вечерние Челны» благодарит семейное кафе «ДАЧА» за взаимовыгодное сотрудничество. Мероприятие, проведенное у вас, оставило самые приятные впечатления.

Модератор «делового завтрака» Наталья ГАЛИЕВА

 

Ранее в рубрике:

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

Последние новости